网格式交易法策略解析与应用探讨
建立一套完善的投资理论，其关键往往在于使系统不依赖于特定参数，即当参数在较宽范围内变动时，策略表现应保持相似。然而，目前市场中尚未发现完全符合这一标准的理论，相关研究仍在进行中。
与我资历相当的一位交易者持有类似观点，他在总结实战经验后提出了一个创新设想，DLSM官网并经过多位资深交易者的测试与探讨，逐渐发展成为本年度备受关注的外汇交易策略之一。
该策略的基本形式如下：假设我们做多EURUSD，同时做多USDCHF，以对冲单一货币方向的风险。
对于EURUSD，在现价上下各200点的范围内，每隔25点设置一张买单，每张买单不设止损，获利平仓目标设为25点。
同样，对USDCHF也执行相同操作：现价上下200点内每隔25点布一张买单，不设止损，获利目标25点。
执行方式：每天间隔数小时检查是否有获利平仓的单子。例如，若某单在1.2000买入，并在1.2025平仓获利，则在原开仓价位1.2000重新挂一张新单，确保每隔25点始终有一张买单等待成交。
如果某个价位的买单尚未获利平仓，则不在此价位重复开设新单。
可以预见，若EURUSD持续上涨，则会触发一系列买单的获利平仓。同时，USDCHF可能下跌，从而导致该品种上积累一批未平仓买单。若随后EURUSD回落，则USDCHF会上升，可能带来一连串获利平仓，而在EURUSD上又积累未平仓买单。如此循环，若价格在一定区间内震荡，便能不断实现获利平仓、重新布局、再成交，从而持续收益。
该方法的提出者马克最初以2000美元起步，采用较高风险敞口，在4周内获得4倍收益，但因抗风险能力不足，在6月初欧元连续下跌中遭遇爆仓。此后，他用3000美元重新开户，采取更审慎的风险管理与资产组合，交易8个货币对，至今已获得接近80%的回报。一些系统化交易者甚至通过API自动化交易，投入资金多在1万美元以上，收益表现也较为稳健。
这种做法的核心在于捕捉价格在区间内的拉锯波动。交易仓位通常较小，比如1000美元账户，每张单最大只下0.1手，以免因单向大幅波动时产生过多未平仓亏损而爆仓。
实际上，真正的网格交易法并非短线理论。网格范围设得越大，价格突破网格的概率就越低。但是，短线手法有助于优化网格的建立：好的短线策略能减少逆势方向上的挂单数量，同时在顺势方向上利用更重的仓位来获利。这是网格交易法能够实战应用的重要前提。一些人会结合波动率突破、支撑阻力位、动态仓位、多层网格和追随止损等手段，使资金回撤控制在较小范围内。
由于网格账面亏损在趋势开始时可能呈指数增长，因此若能控制住资金回撤，其获利平仓的力度往往相当可观。另一个方向是JOVE提出的定期关闭网格法：当网格获利或亏损达到10%时，全部平仓。这种方式能多次获取10%的利润，因为行情多数时间处于振荡；而在极端情况下只亏损10%。这种策略也值得借鉴，它既利用了网格的优势，又规避了单边趋势的冲击。不过，关闭网格意味着认赔出场。如果有方法能够应对趋势冲击，那么永久性网格在未来可能更具潜力，其核心理念是“永不认赔，直到获利平仓”。DLSM官网这仅是我的推测，尚无可靠理论依据。可以设想，一年后操作区间可能移至新区域，此时单量可能是先前的一倍至两倍，而最早挂出的一些远端单子对账面亏损的影响就会减弱。只要持续获利平仓并扩充可用资金，越靠近当前价格的单子权重越大，对账户的影响也会更显著。
纯机械式网格的风险较大，可以说风险和回报并不成正比，或许需要准备10万资金来博取1万的收益。
然而，网格交易法天生具备三大优势：其一，无需精确判断入场时机，减轻操作心理压力。时机抉择是技术分析中的难点，长期来看，超过2000笔交易之后，很少有人能依赖时机判断战胜市场。其二，不惧怕市场变化。参与者、经济环境等因素均会导致市场演变，使得现有理论可能失效，而网格法具有较强的适应性。其三，网格法中可融入其他分析工具，任何有效的方法都有助于提升网格效果。正是这三大优势的稳固性，吸引了许多交易者深入研究与应用。