MT4技术指标学习：随机摆动指标详解
随机摆动指标简介
随机摆动指标（Stochastic Oscillator）在中国也被称为KDJ指标，由George Lane首创，最早应用于期货市场。该指标在图表上采用%K和%D两条线，设计时综合了动量观念、强弱指标与移动平均线的优点。在计算过程中，主要研究高低价位与收市价之间的关系，以反映价格走势的强弱和超买超卖现象。其核心理论依据是：当价格上涨时，收市价倾向于接近当日价格区间的上端；相反，在下降趋势中，收市价趋向于接近当日价格区间的下端。在股市和期市中，当市场趋势上升而未转向前，每日多数偏向于高价位收市，而下跌时收市价常偏于低位。随机指数在设计中充分考虑了价格波动的随机振幅与中短期波动的测算，使其短期测市功能比移动平均线更准确有效，在市场短期超买超卖的预测方面又比强弱指数更敏感，因此被广大投资者广泛采用。
随机摆动指标对比给定时期内价格范围与收市价的相关情况。该振荡指标以双线显示，主线被称为%K线，第二根线被称为%D线，其数值是主线%K的移动平均线。%K通常显示为一条实心曲线，而%D线则显示为点状曲线。
随机摆动指标的计算方法
随机震荡指标有四个参数：
%K周期：这是在计算震荡指标过程中所用到的时间周期。
%K慢速周期：这个数值控制着%K内在的平滑度。参数为1被看作是快速随机震荡指标，参数为3则被视为慢速随机指标，默认值为3。
%D周期：在计算%K移动平均线时，所用到的时间周期。
%D方法：在计算%D时所使用的方法（包括简单、指数、通畅和加权）。
%K的方程式: %K = 100* (CLOSE-LOW(%K))/(HIGH(%K)-LOW(%K))
注释：
CLOSE — 当天的收盘价格；
LOW(%K) — %K周期内的最低值；
HIGH(%K) — %K周期内的最高值。
根据公式，我们可以计算出%D的移动平均线：
%D = SMA(%K, N)
注释：
N — 用于计算的时间周期；
SMA — 简单移动平均线。
随机摆动指标的用法
随机摆动指标用于帮助判断一个趋势是否结束。它定义为一个振荡器，用于衡量市场中的超买和超卖情况。其中的两条线类似于MACD中的DIF和DEA线，一条比另一条快速。
如何使用随机摆动指标
如前所述，随机摆动指标告诉我们何时市场出现超买或超卖。随机摆动指标的值按比例从0到100。当随机摆动指标线超越80（上图中红色点线处），说明市场处于超买状态；当随机摆动指标线低于20（蓝色点线处），说明市场处于超卖状态。作为一个经验法则，我们可以在市场处于超卖时考虑买入，在市场处于超买时考虑卖出。
观察上图，你会发现随机摆动指标在相当长一段时间内显示出超买状况。基于以上信息，你能猜测价格的走势吗？
如果你说价格将下跌，那你就对了！因为市场长时间处于超买状态，扭转是必然会发生的。
这是最基本的随机摆动指标用法。许多交易者以不同方式利用该指标，但它的主要目的是为了告诉我们当前市场何时处于超买或超卖状态。随着时间的推移，你将学会把随机摆动指标融入你自己的个人交易风格中。
KD指标顶底背离的用法
通过KD与汇价背离的走势，判断股价顶底也是颇为实用的方法：
1、若汇价创新低，而KD值没有创新低，则是底背离，应考虑买入；
若汇价创新高，而KD值没有创新高，则是顶背离，应考虑卖出。
2、若汇价没有创新低，而KD值创新低，则是底背离，应考虑买入；
若股价没有创新高，而KD值创新高，则是顶背离，应考虑卖出。
注：需要注意的是，KD顶底背离的判定方法只能和前一波高低点时的KD值相比，不能跳过去比较。
关于KD指标进入超买超卖区后交易的注意事项
1、波段操作时，KD指标上升至80以上超买区域，只要KD指标不跌破80，不平掉多单；
波段操作时，KD指标下跌至20以下超卖区域，只要KD指标不上穿20，不平掉空单。
2、20以下、80以上是钝化区域，不宜轻易操作。
切记不要在20以下做多，上升趋势还不明确时，抄底风险较大；也不要在80以上做空，下跌趋势还不明确时，猜顶风险较高。
做多时，不必一上升至80以上就平仓出局，往往有好行情时，一波又一波的行情会在80以上的区域钝化，耐心等到形成死叉且KD指标下降到80以下时再出局，否则可能错失利润。做空时，也不要在跌到20以下时就平仓出局，耐心等到形成金叉且KD指标上升到20以上时再出局。
3、真正强劲的涨势往往会在KD指标越过80以后继续展开大幅上涨；同样，显著的下跌通常会在跌破20以后继续展开。
另一种情况是，涨过80以后拉回跌破80或接近50后再上涨；或是跌破20反弹后再下跌，尤其在50的区域回折时变化更大。